選大盤的etf只是懶人的投資法的一種 不會太爛, 但也不會太好 甚麼阿里布達的ETF長期績效,很難贏大盤型的ETF， 其實只是個站不住腳的傳說 照著這樣講，買全球的股票型ETF，其績效不就應該會打敗SP500 ? 但是如果你有一億, 你會投資台清交的前100名菁英學生 , 每人可投資100萬， 還是會分散去投資全國幾萬的大學生, 然後每人只投資1000塊呢 ? 這裡面說不定還包刮8+9 成功率當然是前者比較大, 後者雖然可能給你偶然出現幾個天才, 但是只分配到1000元投資 所得到的總績效也是有限 ! 不如集中火力投資菁英分子 雖然投資會依表現進行權重調整, 但是等到權重調好了, 爛公司的權重被降到極低 你的績效也已經被海放幾十年了 , 輸一大截，又要如何追呢 ? 既然買全球型的ETF，不一定比SP500好 那買SP500 就是最好的嗎 ? SP500 裡面同樣也有一堆不太會成長, 但是只因市值大, 佔權重的產業 會稀釋你的資金分配 公司獲利不太會成長, 也就表示股價不太會漲 如果你有1億, 且你只投資台清交的菁英學生, 但是這些也有人讀的是冷門產業 或是不太會成長的產業的科系 你有1億，當然會選擇投資比較會成長的產業, 個股也許很難挑對，但是產業不難 所以費城半導體只有29支成分股, 其績效遠遠海放SP500 NASDAQ 100只有100支成分股, 其績效也是贏NASDAQ大盤 而且也是贏SP500 這就是正確分配資金和挑對產業的區別 0050裡面也是一堆不太會成長的傳產, 只因為市值大，佔著權重 去調出這些公司幾年來長期的股價走勢, 就會發現根本沒有成長 而等到這些公司的市值的權重, 慢慢被很會常成長的產業公司, 汰除到後面去 早就已經是好幾年後的事情, 績效早就輸別人好幾年 , 這樣要怎麼追 可以看到0052的績效贏0050 ※ 引述《QQQwe (拿出數據說話是那90人是5)》之銘言： : 投資大盤型etf，是主流的必勝聖杯 : 不只書跟你這樣說，分析師也跟你這樣說 : 過去理論也都是，投資大盤型etf，能穩穩得到趨近大盤的報酬率 : 長期打敗阿哩不達的基金、高股息、殺進殺出的個股 : 這理論在美股感覺沒啥問題，畢竟分散性夠 : 但在台股有個很大的問題 : 台灣被動型大盤型老牌0050裡，是選市值最大的50檔股票 : 但2330台積電占比接近50% : 以數字去看 : 目前台積電股價5百多，0050裡有48%是台積電 : 台積電股價漲到1000時，0050裡可能70-80%都是台積電 : 哪天台積電漲到2000時，0050裡可能90%都是台積電了 : 簡單說，台積電即使可以繼續漲，那台股其他公司沒跟上的話 : 一家獨大可能會讓0050分散性越來越差 : 算是台股的特色 : 雖然目前台積電連600都看不到，但若漲到1000，似乎對0050也不一定是好事 : 反而其他後續大盤型etf比如850、692、923等等，做了些條件設置 : 讓台積電的比例沒這麼高，算是改良型產品，報酬還真的可以贏0050一些 : 所以說，投資0050，在台股依然是主流的必勝聖杯嗎? : 謝謝 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt-website.tw), 來自: 42.77.112.49 (臺灣) ※ 文章網址: https://ptt-website.tw/Stock/M.1697304933.A.BB7

推 jjjjjjs : 有考慮 fang 嗎？fang go go go 10/15 01:49

推 zpeople0116 : 有一億當然炒房，央行都暗示炒房必勝 10/15 01:56

推 abccbaandy : 最好是產業不難.... 10/15 02:18

推 s56565566123: 確實 去年歐印緯創就好了 誰還要0050 10/15 02:30

推 Kobe5210 : 有因才有果。漲跌是有理論依據的。 10/15 02:51

推 ejoz: 政治圈一堆包養好嗎 10/15 02:51

→ Kobe5210 : 有自己的一套理論能汰弱留強的，就是好方法 10/15 02:51

→ Kobe5210 : 記得事後檢驗就行 10/15 02:53

噓 toko6290 : 買菁英並不會比較好，因為賺賠是看%數，而菁英大家 10/15 03:49

→ toko6290 : 都知道，所以成本自然比較高 10/15 03:49

推 mcgrady12336: 股票的利潤在於持有在成長期，你所謂的精英多半都 10/15 03:59

推 FishRoom: 有錢人一堆包養好嗎 10/15 03:59

→ mcgrady12336: 是已經經過成長期那段 10/15 03:59

推 ahan9008 : 不會比喻 不要亂比喻 10/15 04:27

推 phoenixtwo : 這篇理論是正確的 只是如何定義菁英的問題 10/15 04:27

→ ouga : 那怎樣才是好比喻 請開示 10/15 04:52

→ japan1995 : 大家都知道要挑菁英，重點就是不一定每次都會看對 10/15 05:46

推 KsiR: 學生妹被包養多嗎 10/15 05:46

推 cospergod : 笑了 0050就是菁英了 成長不一定高但就穩且相對高 10/15 06:34

→ cospergod : 後段班偶爾一次高分成長幅度超大 所以比菁英強嗎? 10/15 06:36

推 cfceo : 飆股很少出現在0050耶！ 10/15 07:10

噓 ck326 : 哈哈哈，這篇好笑 10/15 07:32

推 okokok0410 : 8+9賺得更多 詐騙天堂 10/15 07:36

推 peoples: 亞洲最大包養網上線啦 10/15 07:36

推 a6976933 : 確實 還一堆沒吃到的會變航酸AI酸 10/15 07:44

推 yangmin1028 : 有理，不過菁英鄉民都買40以下緯創出在160，不會買 10/15 08:00

→ yangmin1028 : 你舉的例子 10/15 08:00

→ yangmin1028 : 0050慢又選不到飆股 10/15 08:01

推 truelove356 : 我會選甜甜價長年趴在地上10年線的股票 10/15 08:09

推 wilmer: 我哥上包養網被我抓包.. 10/15 08:09

→ tinybunny : 選分散風險 成長股 轉機股 穩定股會飆的好像都達成 10/15 08:14

→ tinybunny : 某種極致後才開始，沒有太多的原因，可能是某幾人 10/15 08:14

→ tinybunny : 跨丟鬼好久以後的發酵 10/15 08:14

推 empirica : 年初選世芯漲1900，就沒選到咩 10/15 08:18

噓 jason751231 : 呵呵 你爽就好 10/15 08:21

推 badlip: 有人包養過洋鬼子嗎 10/15 08:21

推 RS44 : 這篇就是標準的行為財務學失敗範例 所以各位請記得 10/15 08:30

→ RS44 : 要搭配因子投資 10/15 08:30

→ RS44 : 把錢集中在台清交的學生讓你有安全感 結果付出的成 10/15 08:31

→ RS44 : 本比價值高 這時候非台清交的族群就出現溢價了 10/15 08:31

推 breezy : 先列個 sp500 的一百支菁英出來啊。 10/15 08:34

推 piggyoil: 有錢人為啥都想包養 10/15 08:34

推 on32 : 你這樣舉例是還可以但過於貶低其他ETF了 10/15 08:34

→ on32 : 台股1700多的上市櫃公司 台灣50就是top 50公司 10/15 08:35

→ on32 : 其他的高股息ETF也至少也是精挑細選的 10/15 08:35

→ on32 : top50公司規模已經相當穩健成長力道已經趨緩了 10/15 08:36

→ on32 : 像是中華電中鋼鴻海 台塑之類 很多牛皮骨 10/15 08:36

推 TwixBar: 有人被洋鬼子包養過嗎 10/15 08:36

→ on32 : 像是今年高股息ETF就跑出AI股不就大暴噴 10/15 08:37

→ on32 : 高股息的公司並非8+9 至少也優質公司了 國立學校 10/15 08:38

→ on32 : 或是不錯的科技大學 10/15 08:38

→ on32 : 還有產業有循環 高股息可以主動去換股投資 10/15 08:39

→ on32 : 別小看高股息的公司了 最好都是阿里不達公司 10/15 08:40

推 boggicer: 到底要多有錢才會想包養 10/15 08:40

→ on32 : 878+56+713 大概就有90-100間公司 1700間挑出來的 10/15 08:41

→ on32 : 0050缺點就是很難主動投資+都是高基期 成長規模超大 10/15 08:42

→ on32 : 還有台積電就占比50%了 假如台G成長趨緩就不優 10/15 08:42

→ on32 : 老張都說去國外嚴峻了 你還要相信後面接班人說的 10/15 08:43

噓 longtimens : 問題不就還是出在怎麼挑跟挑的成本？你若自己會挑 10/15 08:43

推 Chiason: 這個包養分析正確嗎 10/15 08:43

→ longtimens : 當然可以抓到 不行的話不就廢話 10/15 08:43

→ longtimens : 高股息原本知道今年有ai嗎？不知道啊 不就塞到 10/15 08:44

噓 kobe760903 : 你知道你在說什麼嗎… 10/15 08:44

推 on32 : 高股息今年賽道AI沒錯 但主要可以主動換股優勢 10/15 08:45

→ on32 : 0050不能主動換股 要市值top 50才能換 10/15 08:45

推 Markell: 閨蜜上包養網還推薦我... 10/15 08:45

→ longtimens : 台g不優就會降低權重了= =市值型的用意不就這樣 10/15 08:45

→ on32 : 等AI股飆進top50你再去買不就追高嗎???? 10/15 08:45

→ longtimens : 有選股能力自己來就好 看什麼高股息 10/15 08:46

→ on32 : 三年前56追了航運飆起來後來崩沒錯 但他可以換股 10/15 08:46

→ longtimens : 全部自己吃不就更爽 10/15 08:47

推 fuoya: 包養? 10/15 08:47

→ on32 : 當然你夠強可以自己選股 但正常人沒這能力 10/15 08:47

→ longtimens : 就是沒有選股能力才買etf啊 10/15 08:47

→ on32 : 正常人就算挑到飆股也不感追太多 噴高就賣 10/15 08:47

→ longtimens : 那長期市值型就是屌打啊 10/15 08:47

→ longtimens : 跟我辯沒用 數據放在那邊 10/15 08:48

推 Apasiri: 現在包養網都這麼直接嗎 10/15 08:48

→ toto123 : 好賺 為什麼要出來工作 當老師 招會員 你自己想一想 10/15 08:48

→ on32 : 緯創是有多少人是30-50買 賣在100以上 而且大量買喔 10/15 08:48

→ toto123 : 投顧公司 一堆高學歷的還要出來上班 你想一想 10/15 08:48

→ longtimens : 自己回測就知道了 10/15 08:48

→ on32 : 以前0050屌打0056沒錯 那是因為台積電超猛 10/15 08:48

推 litidi: 歐美包養真的很平常嗎? 10/15 08:48

→ toto123 : 挑 股票 能長期穩定一直 贏 是非常非常男的 10/15 08:49

→ longtimens : 全世界都嘛一樣 10/15 08:49

→ on32 : 台積電最近3年已經股價500-600盤整住了 未來呢? 10/15 08:49

→ toto123 : 所以才會推 大盤 0050 定期定額 10/15 08:49

→ longtimens : 你覺得美股有例外嗎 10/15 08:49

推 Merzario: 男友上包養網 該放生嗎 10/15 08:49

→ toto123 : 0050 > 台積電啊 10/15 08:49

→ on32 : 簡單說你看好台積電還能平均成長10-20% 那就買0050 10/15 08:50

→ toto123 : 因為沒有人 知道台積電可以長期領先多久所以才買005 10/15 08:50

→ on32 : 至少老張都說會嚴峻了 買高股息就好了 10/15 08:50

→ toto123 : 你們以為台灣靠什麼啊 就是靠台積電而已其他產業 10/15 08:50

推 Muzaffer: 是這個包養平台嗎 10/15 08:50

→ toto123 : 根本沒競爭力 看薪水就知道了 10/15 08:50

→ longtimens : 錯了好嗎 就是你不知道什麼會領先才買0050 10/15 08:50

→ longtimens : 你知道什麼會領先就自己買就好了 10/15 08:51

→ toto123 : 所以我才說 0050>台積電 10/15 08:51

→ longtimens : 倒果為因 10/15 08:51

推 MIJice: 交男友跟包養有什麼差別 10/15 08:51

→ on32 : 反正你賭台積電優就是買0050 不是的話就賭高股息 10/15 08:52

→ toto123 : 挑個股 大賺誰沒有過 問題是很難持續 10/15 08:52

→ longtimens : 你根本沒搞懂市值型etf欸 10/15 08:52

→ toto123 : 而且你也不太敢重壓 大壓 10/15 08:52

→ longtimens : 美股老巴也是推市值型 10/15 08:53

推 SpyTime: 包養網到底在紅什麼? 10/15 08:53

噓 loopdiuretic: 知道哪個是精英還不歐印財富自由喔 10/15 08:53

→ loopdiuretic: 指數型就是不會挑的穩贏方法 你還在菁英不精英 你 10/15 08:55

→ loopdiuretic: 倒是講幾隻菁英來看看 10/15 08:55

推 Gipmydanger : 供山曉 10/15 08:57

→ elmer : 你可以出SP3指數 我保證你會賠死 10/15 08:58

推 Toth: 有人被包養嗎 10/15 08:58

噓 ncuEE : 不知所云，後段班很難變天才，小型股不是後段班好嗎 10/15 09:01

→ ncuEE : ？ 10/15 09:01

噓 yangmin1028 : on還蠻屌的 10/15 09:13

推 abc0922001 : 很棒的直覺性思考 10/15 09:21

→ k149h : 看似有理實際執行上問題一堆的言論...... 10/15 09:23

推 Asterix: 求包養...管飽就好XD 10/15 09:23

→ k149h : 重點你選的出會飆漲的菁英份子嗎？選的邏輯是什麼？ 10/15 09:26

→ k149h : 就算給你選到今年的AI好了，他會飆多久？你說的準 10/15 09:27

→ k149h : 嗎？ 10/15 09:27

推 chanel1259 : 對啊！政府在汽車產業也挑菁英而國內就一家，第一 10/15 09:28

→ chanel1259 : 名也是最後一名 10/15 09:28

推 AdamShi: 阿姨!我不想努力了(求包養) 10/15 09:28

→ Messi100 : 先報個明年會飆的菁英股 我馬上歐印 10/15 09:29

→ k149h : 正常人根本說不準所以不敢重壓資金，所以總績效就 10/15 09:30

→ k149h : 輸敢重壓資金的ETF 10/15 09:30

噓 elenyan177 : 聽君一席話，就像是廢話，那你挑個股不是更強? 10/15 09:35

→ elenyan177 : 車用 元宇宙 貨櫃 ai 到最近的定穎 你肯定暴賺了吧? 10/15 09:38

推 lezabo: 有沒有富二代要包養我 10/15 09:38

→ elenyan177 : 如果你很會 上面無一不翻超過五倍以上 你早就破億了 10/15 09:39

推 abc0922001 : 不過S&P500真的很強耶，我用滾動測試VOO發現 10/15 09:40

→ abc0922001 : 持有三年，不管哪一年買進，報酬率最低也有5％ 10/15 09:40

噓 CKHomo : 完全錯誤 10/15 09:41

噓 Acold : 後照鏡文 10/15 09:44

推 silberger: 身邊有朋友被包養嗎 10/15 09:44

→ Kayusumi : 聽君一席話 如聽一席話 10/15 09:45

噓 kevin963 : 廢文 10/15 09:46

推 ryusenming : 問就是正2 10/15 10:02

→ qw5526259 : 笑死寶寶了~~~ 10/15 10:04

推 b03o20y : 首先你怎麼保證你挑到的一定是菁英，還有etf就是讓 10/15 10:14

推 xayile: 亞洲最大包養平台上線了 10/15 10:14

→ b03o20y : 感性影響因子降到最低 10/15 10:14

推 no2muta : 我也想知道接下來哪個比較好 求解 10/15 10:15

噓 abc0922002 : 全部都沒有數據證明，自己講的很爽 10/15 10:18

→ abc0922002 : 我建議你說買蘋果股票長期打敗VT 10/15 10:18

噓 william015 : 論點很弱 10/15 10:29

推 cazo: 這個包養網正妹好多 是真的嗎 10/15 10:29

→ bnn : 基值低的成長100%容易還是基值高的成長10%容易 10/15 10:31

噓 a316xxx : 前面就說指數型投資是懶人投資的方法，後面又在論述 10/15 10:38

→ a316xxx : 自己可以挑菁英打敗大盤，不是前後矛盾嗎 10/15 10:38

推 stlinman : 菁英摔下來都比較慘(本益比收縮)，跑贏的關鍵大部分 10/15 10:43

→ stlinman : "回撤"，不然不會有股6債4的經典投資組合(回測有效) 10/15 10:44

推 izilo: 真的有這麼多人在找包養嗎 10/15 10:44

→ xxgogg : 只能說我大概懂你想說什麼，可惜例子舉得不好，對大 10/15 10:46

→ xxgogg : 盤ETF也有點誤解 10/15 10:46

推 a2080259 : 考驗選股功力 還有每個人時間不一樣 10/15 10:48

推 iambibi : 是啊！但現正慢慢丟就好 10/15 10:51

噓 yangmin1028 : 三檔etf打造月月配屌打 10/15 10:58

推 SEDAP: 有人可以分析一下包養平台的差異嗎 10/15 10:58

推 ajkofqq : GG 10/15 11:38

→ jlu : 事前就能知道股票漲跌?那你事前就知道你選的是對的? 10/15 11:43

推 edcs : 謹記四字真言，買低賣高 10/15 12:16

推 kikidmore : 所以怎麼挑對產業 有講沒講一樣 10/15 12:29

推 bifox : 亂比喻，指數是按照市值編列，哪是每個公司股票均買 10/15 13:55

推 TUZom: 那個包養網人最多XD 10/15 13:55

→ bifox : ？！ 10/15 13:55

推 RS44 : 買市值型不代表看好台積電 是剛好台積電佔比較高 10/15 14:09

→ RS44 : 市值型是被動納入台積電 被你說的好像故意瞄準台積 10/15 14:09

→ RS44 : 電而投資 10/15 14:09

噓 cksh32130 : 後照鏡投資法 10/15 14:34

推 Jiulon: 我妹上包養網被我發現= = 10/15 14:34

噓 sgxm3 : 都2023了還能看到這種沒水準言論。 10/15 14:40

推 icelaw : 我對0050跟台GG的看法跟你差不多， 10/15 14:47

→ icelaw : 結果你也被被動投資基本教義派 跟正二教徒出征 辛 10/15 14:47

→ icelaw : 苦了 10/15 14:47

推 icelaw : 看來 股版的基本教義派 還是很愛出征異端邪說異教 10/15 14:50

推 laetuon: 隔壁桌的人竟然在討論包養... 10/15 14:50

→ icelaw : 徒啊 CC 10/15 14:50

→ icelaw : 版上那些正二教徒，如果是生在中古歐洲 ，他們八成 10/15 14:52

→ icelaw : 也會每天沒事就揪眾去獵殺 燒女巫吧， 笑死 10/15 14:52

推 mackdaddy : http://i.imgur.com/lk0kwqP.jpg 10/15 15:01

→ mackdaddy : 三重冰綠賣出正2化身恐怖情人，笑死 10/15 15:01

推 slot365: 樓上是不是被包養 10/15 15:01

噓 yangmin1028 : 我好奇冰律大買進跟賣出正二的理由是什麼？ 10/15 15:04

噓 PaulOneil1 : 聽君一席話 10/15 15:31

推 hcwang1126 : 你忘了標普成分股會調整這件事 雖說時間會落後市場 10/15 16:29

→ hcwang1126 : 追漲 10/15 16:29

→ deolinwind : 買到假菁英的時候就知道了，如果覺得眼力很好的，就 10/15 16:39

推 colortea: 這個包養分析好精闢 10/15 16:39

→ deolinwind : 自己看看上次投票投給誰 再想想自己眼力好不好 10/15 16:39

推 backpacker18: 笑死亂比喻 10/15 18:05

→ backpacker18: 你根本不懂etf吧 10/15 18:05

推 dream1124 : 就當你是在反串寫笑話好了，可笑有推 10/15 18:09

→ dream1124 : 你這就好像事後回顧說第一名贏了其他人一大截， 10/15 18:09

推 glenber: 包養網也太多了吧 10/15 18:09

→ dream1124 : 故以後只投資第一名就好，這樣講還更簡單俐落不是嗎 10/15 18:10

噓 yangmin1028 : 人家好心提醒你是真的看不懂還是在裝睡10/15 20:49

噓 RS44 : 他看不懂 所以上面才有人說他看後照鏡10/15 21:25

噓 Antmanlee : 聽君一席話 10/15 21:48

噓 RS44 : 基金買賣都會提醒過去績效不代表未來績效 你還堅持 10/15 21:51

推 Kimbel: 這個包養網也太狂了吧 10/15 21:51

→ RS44 : 用過去績效當未來績效 你可以現在去買目前績效第一10/15 21:51

→ RS44 : 的基金證明你言行一致10/15 21:51

噓 RS44 : 誰說過指數投資績效最好？從來沒有研究文獻這樣說過 10/15 22:44

→ RS44 : 這是你自己說的 大盤是全體市場平均報酬 平均值怎 10/15 22:44

→ RS44 : 麼可能是最佳 是你自己隨意竄改結論 10/15 22:44

推 tale1890: 現在包養都這麼明目張膽.. 10/15 22:44

→ dsrte : 那我說0050績效普普，沒有很好，也沒錯啊，文章裡面 10/15 22:50

→ dsrte : 都是這樣說的，那個美國人也是說很難贏標普，那我有 10/15 22:50

→ dsrte : 哪裡講錯 ？ 你是要戰什麼 ？莫名奇妙 10/15 22:50